Fonds

Das BMF hat sich zu Einzelfragen zum Investmentsteuergesetz in der am 1.1.2018 geltenden Fassung (InvStG 2018), insbesondere zu den Themen Ertragszurechnung und zum Fonds-Aktiengewinn (§§ 35, 48 InvStG 2018), geäußert.mehr

JLL Spark hat einen eigenen Investitionsfonds gegründet. Der "Global Venture Fund“ hat ein Volumen von 100 Millionen US-Dollar und fördert junge PropTech-Unternehmen. JLL Spark ist eine Tochter des Immobiliendienstleisters JLL. Sie hat sich auf digitale Entwicklung spezialisiert. Der Fonds stellt außerdem den Kontakt der Firmengründer zum eigenen Netzwerk her, um deren Produkte zu verbreiten.mehr

Mit dem zweiten Modul des IDW RS HFA 50 bringt der HFA des IDW seine Auffassung zum Ausdruck, welche Folgen sich aus der Übertragung nicht-finanzieller Vermögenswerte auf einen Fonds i.S.v. IAS 19.8 mit anschließender Überlassung zur Nutzung an das Trägerunternehmen ergeben und welche Regelungen aus anderen Standards als IAS analog anzuwenden sind oder nicht analog angewandt werden dürfen.mehr

Börsengehandelte Fonds (exchange-traded funds, ETF) könnten auf dem deutschen Markt bald eine größere Rolle spielen. In einer Umfrage von Catella unter 100 Multi-Asset-Managern gaben 57 Prozent der Teilnehmer an, dass sie zwischen 2019 und 2022 ein Auftreten von Immobilien-ETFs erwarten. Nur 13 Prozent sehen hier keine Produktpositionierung.mehr

Aberdeen Standard Investments plant für Dezember einen neuen REIT. Der Aberdeen Standard European Logistics Trust soll an der Londoner Börse notiert werden und umgerechnet rund 278 Millionen Euro für Investments in europäische Logistikimmobilien einsammeln. Auch der Ankauf deutscher Immobilien ist vorgesehen.mehr

Axel Springer hat mit zwei Mega-Deals 755 Millionen Euro eingenommen. Der Axel-Springer-Neubau in Berlin wurde vom Norwegischen Staatsfonds Norges gekauft. Die Fertigstellung ist für Ende 2019 geplant. Die Berliner Axel-Springer-Passage (gebaut 2004) wurde von Blackstone und Quincap erworben. Das teilte das Unternehmen am Montag mit.mehr

Der Wiesbadener Immobiliendienstleister Heico hat eine deutsche Versicherung bei der Auflegung eines Immobilienfonds als Alternative Investment Fund für deutsche Handelsimmobilien beraten. Der Fonds wird in den nächsten zwei Jahren rund 100 Millionen Euro investieren.mehr

Die Gewerkschaft Verdi fordert einen Entschuldungsfonds des Landes für notleidende Kommunen in Nordrhein-Westfalen. NRW gehöre zu den vier Bundesländern, deren Kommunen auch 2016 noch ein Defizit auswiesen.mehr

Die Helaba Landesbank Hessen-Thüringen beteiligt sich mit fünf Millionen Euro am "Capnamic Ventures Fonds II". Der Fonds hat insgesamt ein Volumen von 115 Millionen Euro und investiert in Unternehmen, die sich durch technische Innovation und disruptive digitale Innovation auszeichnen. Im Fokus stehen FinTechs, InsureTechs, PropTechs (Immobiliengeschäft) und RegTechs (Regulierungsthemen).mehr

Deka Immobilien wird 2017 erneut Produkte für institutionelle Anleger auflegen. Das kündigte Dr. Matthias Danne, Immobilien- und Finanzvorstand der DekaBank, in Frankfurt am Main an. Geplant sei unter anderem ein europäischer Immobiliendachfonds, der ausschließlich in Fremdfonds investieren soll. Im Jahresverlauf werde außerdem ein multisektoraler Spezialfonds mit Investitionsziel Deutschland folgen.mehr

Vermittelt eine Bank einem Kunden die Beteiligung an einem Fonds, so ist sie  verpflichtet, den Kunden über eine als Vermittlungsprovision vereinbarte Rückvergütung (=Kick-Back) aufzuklären. Eine Verletzung dieser Pflicht begründet Schadensersatzansprüche des Kunden.mehr

Anleger müssen sich bald mit wichtigen rechtlichen Änderungen vertraut machen. Denn die Regeln für die Besteuerung von Fondsanteilen ändern sich. Noch bleibt aber Zeit: Die Neuregelungen sollen erst ab dem 1.1.2018 gelten.mehr

Mit 57 Fonds ist die Anzahl neu aufgelegter Fonds in Europa laut Swisslake in den ersten drei Quartalen 2016 leicht gesunken. Das Ziel-Eigenkapital-Volumen allerdings hat sich im Neun-Monats-Vergleich um 47 Prozent auf 41,4 Milliarden US-Dollar erhöht. Der europäische Markt macht damit aktuell ein Drittel des globalen Geschäfts mit Immobilienfonds aus, trotz Brexit, und ist zweitgrößter Anlagemarkt.mehr

Die luxemburgische BGP Holdings Europe hat ihr deutsches Immobilienportfolio mit rund 16.000 Wohnungen komplett an einen ausländischen Investor verkauft. Die Immobilien stammen aus dem Bestand des Fonds "BGP Investment S.à r.l.". Berichten von "Spiegel Online" zufolge handelt es sich bei dem Käufer um den chinesischen Staatsfonds CIC. Die Wohnungen liegen in Berlin, Köln, Kiel und Rendsburg.mehr

Demire hat drei nicht zum Kernbestand des Teilkonzerns Fair Value REIT-AG zählende Handelsimmobilien in Nordrhein-Westfalen (NRW) verkauft. Zwei Objekte befinden sich in Ahaus-Wüllen, eines in Lippetal-Herzfeld. Die Immobilien stammen aus dem Eigentum des Tochterunternehmens "BBV Immobilien-Fonds Nr. 6". Fair Value plant noch im laufenden Geschäftsjahr die Voraussetzungen für die Liquidation des Fonds zu schaffen.mehr

Ist eine vermögensverwaltende Personengesellschaft an einem Flugzeugleasingfonds mit gewerblichen Einkünften beteiligt, färbt dies auf die Einkünfte aus der Vermögensverwaltung ab.mehr

Mit Schreiben vom 25.7.2016 hat das BMF ausführlich Stellung zur Berücksichtigung negativer Aktiengewinne basierend auf der ergangenen sog. „STEKO-Rechtsprechung“ des EuGH und des BFH genommen. Darüber hinaus sind die Folgewirkungen für die Ermittlung des Aktiengewinns nach dem InvStG sowie die steuerbilanziellen Folgen der Rechtsprechung dargestellt.mehr

Die Quantum Immobilien Kapitalverwaltungsgesellschaft mbH hat den Immobilien-Spezial-AIF „Habitare II“ aufgelegt. Das Zielvolumen des Fonds liegt bei 500 Millionen Euro.mehr

Die Patrizia Immobilien AG hat ihren ersten paneuropäischen Immobilienfonds für Logistikimmobilien aufgelegt und bereits Objekte in Frankreich, Belgien, den Niederlanden und Deutschland angekauft. Das Zielvolumen liegt bei 500 Millionen Euro.mehr

Wie sieht die Start-up-Szene in der Immobilienwirtschaft aus? Jede Woche stellt sich bei uns ein kreatives PropTech-oder FinTech-Unternehmen vor. Heute dabei: Das FinTech-Unternehmen Bergfürst aus Berlin.mehr

Die Finanzierung der Beamtenpensionen in Schleswig-Holstein soll künftig über einen Versorgungsfonds laufen. Die Anzahl der Pensionäre steigt in den nächsten Jahren, so dass die Pensionslasten für das Land sich erhöhen. Der Fonds soll helfen, Versorgungslücken zu schließen.mehr

Die HCI Capital AG, die zukünftig als Ernst Russ AG firmiert, übernimmt die Mehrheit der Anteile an der Westfonds Immobilien-Anlagegesellschaft mbH von der Erste Abwicklungsanstalt AöR (EAA).mehr

Der von BNP Paribas Real Estate Investment Management Luxemburg verwaltete Next Estate Income Fund II (NEIFF II) hat das Münchener Bürogebäude „Vital“ von der Optima-Aegidius-Firmengruppe erworben.mehr

Eine Hausbank hat umfassende Aufklärungspflichten über Rückvergütungen, die sie von einem Fondsanbieter erhält. Sie muss wesentlich umfassender informieren als ein freier Anlageberater.mehr

Der BFH hat mit Urteil vom 25.8.2009 unter anderem entschieden, dass die frühere pauschale Gewinnbesteuerung für Auslandsfonds (sog. schwarze Fonds) gegen die Kapitalverkehrsfreiheit verstößt.mehr

Stephan Bönning wurde in den Vorstand der deutschen Fonds-Plattform AEW Europe berufen. Er verantwortet in dieser Position das deutsche und zentraleuropäische Geschäft des Unternehmens, mit Firmensitz in Düsseldorf.mehr

Die befragten 25 Mitgliedsunternehmen des bsi Bundesverbands Sachwerte und Investmentvermögen haben 2015 insgesamt 8,9 Milliarden Euro in Sachwerte investiert. 83 Prozent (7,4 Milliarden Euro) davon flossen in Immobilien. Für 2016 gaben 87 Prozent der Studienteilnehmer an, im Rahmen von geschlossenen Spezial-AIF in Immobilien zu investieren.mehr

Muss eine Versicherung bei fondsgebundenen Lebensversicherungen in die Verbraucherinformationen mögliche Rückkaufswerte schreiben? Schließlich kämen viele Verträge dann womöglich nicht zustande. Die Versicherung muss nicht und sie kann auch gar nicht, entschied das OLG Karlsruhe zu ungunsten einer enttäuschten Kundin, die den Vertrag gerne rückwirkende "gekillt" hätte.mehr

Werden Versicherungsverträge als Nettopolicen verkauft, muss der Vermittler den Interessenten klar darüber aufklären und dies auch dokumentieren,  dass die Vergütung auch fällig wird, wenn ein Vertrag nach kurzer Laufzeit gekündigt wird.mehr

Die Immobilien-AG Wertgrund hat für den Spezialfonds "Wohnen D" ein Immobilienpaket mit 1.098 Wohnungen und 48 Gewerbeeinheiten erworben. Das Gesamtinvestitionsvolumen beläuft sich auf rund 90 Millionen Euro. 585 Wohnungen davon befinden sich an den B-Standorten Kiel, Lüneburg und Buchholz. Verkäuferin dieses Portfolios ist die Immobiliengesellschaft Akelius.mehr

Die Cornerstone Real Estate Advisers GmbH hat für den SIS-Fonds der Stuttgarter Versicherungsgruppe die Büroimmobilie Wallstraße 58 bis 59 in Berlin-Mitte veräußert.mehr

Die führenden Wirtschaftsverbände Deutschlands sehen im nun vorliegenden Referentenentwurf für ein Gesetz zur Reform der Investmentfondsbesteuerung einige wesentliche Verbesserungen. Allerdings fordern sie in einer gemeinsamen Stellungnahme das BMF erneut auf, durch wirksame Regelungen eine drohende steuerliche Mehrbelastung im Bereich der privaten und betrieblichen Altersvorsorge zu verhindern.mehr

Die Immobiliengesellschaft Patrizia hat einen weiteren Fonds für die Assetklasse Gewerbeimmobilien aufgelegt. Das Eigenkapital ist vollständig platziert. Mit 600 Millionen Euro ist das Zielvolumen fast doppelt so hoch wie beim ersten Fonds. Für den "Gewerbe-Immobilien Deutschland II" hat Patrizia bereits ein Bürohaus in der Hamburger City Nord gekauft.mehr

Die Realogis Real Estate GmbH hat für den Logistics Fund - Germany in der ersten Zeichnungsphase gut 100 Millionen Euro Kapitalzusagen.mehr

Die GRR Group hat den Rewe-Markt im hessischen Selters für den offenen Immobilien-Spezial-AIF GRR German Retail Fund No. 1 erworben.mehr

Nach dem EuGH-Urteil vom 9.10.2014 zu Fragen der Pauschalbesteuerung von Investmentfonds nach den Vorgaben des ab 2004 geltenden § 6 InvStG hat der EuGH das Urteil in der Rs. C-560/13 ("Wagner-Raith") zur Pauschalbesteuerung der Erträge aus sog. "schwarzen Fonds" gefällt und entschieden, dass trotz eines Verstoßes gegen die Kapitalverkehrsfreiheit die Pauschalbesteuerung nach § 18 Abs. 3 AuslInvestmG auf Drittstaatenfonds zur Anwendung kommt.mehr

Wichtigste Anlaufstelle für Anleger, die eine Aktie, einen Fonds oder ein Zertifikat kaufen wollen, sind Nachrichtenwebsites. Das ist das Ergebnis einer Studie von ergo Kommunikation und Smarthouse Media nach. 51 Prozent der 2.874 Befragten nutzen solche Websites, um sich vor dem Kauf zu informieren. mehr

Das BMF zur Auslegung des § 1 Abs. 1b Nr. 3 InvStG Stellung, wonach der objektive Geschäftszweck eines Investmentfonds auf die Anlage und Verwaltung seiner Mittel für gemeinschaftliche Rechnung der Anleger beschränkt sein und eine aktive unternehmerische Bewirtschaftung der Vermögensgegenstände ausgeschlossen sein muss.mehr

Das BMF hat zu Auslegungsfragen in Bezug auf § 18 Investmentsteuergesetz (InvStG) Stellung genommen.mehr

Der IV. Senat des BFH hat entschieden, dass der Erwerber eines Anteils an einer Personengesellschaft, der im Hinblick auf stille Reserven in Wirtschaftsgütern des Gesellschaftsvermögens einen Kaufpreis über dem Buchwert des übernommenen Kapitalkontos zahlt, den Mehrpreis als Anschaffungskosten der betreffenden Wirtschaftsgüter so abzuschreiben hat, als hätte er die Güter in diesem Zeitpunkt als Einzelunternehmer erworben.mehr

Welche News wurden im Jahr 2014 besonders häufig gelesen? In der Rubrik Investment kamen diese Themen besonders gut an.mehr

Seit Jahren sinkt die Zahl der Krankenhausbetten und Kliniken. Bund und Länder wollen die Veränderungen im Sinne der Patienten nutzen. Eine Arbeitsgruppe hat sich zur Reform der Krankenhausstruktur auf ein Eckpunktepapier verständigt.mehr

Anwälte müssen mit der Zeit gehen. Dazu gehört tägliche und intensive Beschäftigung mit dem Internet, eine ordentliche Kanzlei-Website und gründliches Filzen der eingehenden E-Mails. Schlamperei kann hier teuer werden. Teuer werden könnten auch die Polizeieinsätze, die einige Bundesländer den Fußballclubs in Rechnung stellen wollen, wenn besonders hohes Krawallrisiko bei einem Spiel erhöhte Polizeipräsenz erfordert. Die Clubs sind dagegen.mehr

Das Bundeskabinett hat am 14.8.2013 die Verordnung für den Aufbauhilfefonds nach dem Hochwasser 2013 beschlossen. Bund und Länder lösen ihr Versprechen an die vom Hochwasser geschädigten Bürger ein: Noch im August kann mit der Auszahlung der Hilfen zum Wiederaufbau begonnen werden.mehr

Deutsche Immobilienfonds institutioneller Investoren erzielten im Jahr 2012 einen total return auf Fondslevel von 1,8 Prozent. Zu diesem Ergebnis kommt der aktuelle IPD/BVI Spezialfonds Immobilien Index SFIX.mehr

Finanzierungsfonds konnten unter allen spezialisierten Fondsstrategien im vergangenen Jahr am deutlichsten in Europa zulegen. Mit einem Ziel-Eigenkapitalvolumen von 7,1 Milliarden Euro erreichten sie einen Marktanteil von 27,4 Prozent. Dies geht aus dem Swisslake Marktbericht hervor.mehr

Die Bundesregierung hat den Entwurf eines Gesetzes zur Anpassung des Investmentsteuergesetzes und anderer Gesetze an das AIFM-Umsetzungsgesetz (AIFM-Steueranpassungsgesetz – AIFM-StAnpG) beschlossen.mehr

Alt-Verluste aus Termingeschäften, die in der Zeit des mittlerweile ausgelaufenen Gesetzes über Kapitalanlagegesellschaften (KAGG) entstanden sind, können nicht ohne weiteres mit Erträgen verrechnet werden, die nach dem nunmehr gültigen Investmentsteuergesetzes (InvStG) erzielt wurden.mehr