b) Fall (B): Steigende Festsatzzinsen

Rn. 338

Stand: EL 45 – ET: 02/2025

Der Wert der langfristigen Verbindlichkeit hat sich aufgrund von gestiegenen Zinsen sowie des Einflusses von Wechselkursänderungen insgesamt um + 12,0 (vermindert um 12,0) verändert (zinsbedingt = + 11,0 und währungsbedingt (FX) = + 1,0), während sich der Zinsswap gleichzeitig nur um – 10 (zinsbedingt) verändert hat (negativer Marktwert).

Übersicht: Beispiel zur bilanziellen Abbildung – Festverzinsliche Verbindlichkeit

Rn. 339

Stand: EL 45 – ET: 02/2025

Der wirksame Betrag (Effektivität) beläuft sich auf 10,0 (insoweit gleichen sich die Wertänderungen von Grundgeschäft und Sicherungsinstrument aus), während der nicht wirksame Betrag (Ineffektivität) + 1,0 beträgt (+ 11,0–10,0 = + 1,0). Der nicht wirksame Betrag wird wegen des Realisationsprinzips nicht gebucht, da es sich um einen nicht realisierten Gewinn handelt.

Rn. 340

Stand: EL 45 – ET: 02/2025

Die sich aufgrund des nicht gesicherten Währungsrisikos (FX) ergebende Wertänderung beläuft sich auf + 1,0 und betrifft die Verbindlichkeit; diese Wertänderung ist nach § 256a in der Form abzubilden, als sich der Wert der Verbindlichkeit währungskursbedingt wegen des Realisationsprinzips nicht vermindert (langfristige Verbindlichkeit; Beachtung der allg. Bilanzierungsgrundsätze).