I. Überblick

Tz. 1

Stand: EL 50 – ET: 06/2023

Im Rahmen von Kapitalmarkttransaktionen und M&A-Transaktionen ist es regelmäßig erforderlich, historische Finanzinformationen nach IFRS zu erstellen und prüfen zu lassen. Wenn es sich bei dem zu notierenden und/oder zu verkaufenden Geschäftsbereich aber weder um eine rechtlich selbständige Einheit noch um einen (Teil-)Konzern handelt, kann die historische Geschäftstätigkeit nicht durch Einzel- oder Konzernabschlüsse iSd. IFRS 10 dargestellt werden. In der Praxis haben sich für diese Fälle sog. kombinierte Abschlüsse etabliert.

Tz. 2

Stand: EL 50 – ET: 06/2023

Die Aufstellung von kombinierten Abschlüssen ist in den IFRS nicht explizit geregelt. Jedoch enthält das in 2018 veröffentlichte Conceptual Framework des IASB Ausführungen zur Abgrenzung einer Berichtseinheit, wobei auch explizit kombinierte Abschlüsse als Abschlüsse einer Berichtseinheit genannt werden. Gemäß dem Conceptual Framework sind kombinierte Abschlüsse "Abschlüsse einer berichtenden Einheit, die zwei oder mehr Unternehmen umfassen, die nicht durch eine Mutter-Tochter-Beziehung verbunden sind" (vgl. Conceptual Framework (2018), Tz. 3.12). UE ist es daher zulässig, kombinierte Abschlüsse in Übereinstimmung mit den IFRS aufzustellen. Explizite Vorgaben, in welchen Fällen und nach welchen Grundsätzen kombinierte Abschlüsse aufgestellt werden können, werden vom IASB bislang jedoch nicht gegeben (vgl. Conceptual Framework (2018), Basis for Conclusion, BC3.21). Auf die vielfältigen Regelungen im US-amerikanischen Kapitalmarktumfeld wird in der vorliegenden Kommentierung nicht eingegangen.

Tz. 3

Stand: EL 50 – ET: 06/2023

Zu den spezifischen Fragestellungen bei der Aufstellung kombinierter Abschlüsse zählen in Praxis und Fachliteratur insbesondere die Abgrenzung des Kombinierungskreises...