Fremdfinanzierung – Sonderformen im Überblick / 6 Lieferantenkredit

Bei einem Lieferantenkredit entsteht eine Kreditbeziehung zwischen Unternehmen, wenn eine Warenlieferung erfolgt oder eine Leistung erbracht wird, ohne dass diese sofort bezahlt wird. Üblicherweise wird eine Rechnung erstellt, die erst nach einer festgelegten Frist beglichen werden muss. Die Inanspruchnahme des Kredits liegt in dem Ausnutzen dieser Zahlungsfrist. In der Regel werden Lieferantenkredite zinsfrei und ohne Hereinnahme von Sicherheiten gewährt, wenn von der üblichen Vereinbarung eines Eigentumsvorbehaltes abgesehen wird. Zinsfrei bedeutet aber nicht kostenfrei. Vielmehr räumen die Lieferanten ihren Kunden in vielen Fällen bei Vorlage eines Abbuchungsauftrags Skonto ein, d. h. sie gewähren einen Preisnachlass bei schneller Bezahlung innerhalb der Skontofrist. Der Verzicht auf den Skontovorteil stellt dann letztendlich die Kosten für den Lieferantenkredit dar.

Praxis-Beispiel

So teuer ist der Lieferantenkredit

Der Lieferant liefert Ware für 100.000 EUR. Das Zahlungsziel beträgt 30 Tage. Bei sofortiger Zahlung gibt der Lieferant ein Skonto von 2 %. Demzufolge betragen die Kosten des Lieferantenkredits, wenn das Skonto nicht in Anspruch genommen wird: 2 % * (360/30) = 24 %. Dies ist erheblich teurer als etwa die Aufnahme eines Betriebsmittelkredits zur Begleichung von Lieferantenkrediten unter Inanspruchnahme eines Skontos. Damit wird deutlich, dass Lieferantenkredite nur selten für die Renditeoptimierung geeignet sind.

Es gibt jedoch dennoch gute Gründe, sich für die Inanspruchnahme von Lieferantenkrediten zu entscheiden. Denn die Kreditgewährung erfolgt

• formlos und schnell,
• ohne systematische Kreditprüfung,
• ohne Belastung der freien Kreditlinien der finanzierenden Banken und
• unabhängig von der Ausschöpfung anderweitig bestehender Kreditlinien.

Praxis-Tipp

Skonto aushandeln

Die Stundungs- bzw. Kreditbedingungen sind das Ergebnis freier Vertragsvereinbarungen. Grundsätzlich sollten Unternehmen daher immer versuchen, Skonto auszuhandeln. Üblicherweise gewähren die Lieferanten bei Vorlage eines Abbuchungsauftrags Skonto zwischen 3 % und 4 %.